El consumo de capital económico en riesgo (CER), en términos atribuidos, se sitúa en 36.062 millones de euros al cierre de diciembre de 2012, un 0,3% inferior al dato del 30-9-2012.

La mayor parte de esta cifra (58,3%), como corresponde al perfil de BBVA, procede del riesgo de crédito de las carteras originadas por las redes del Grupo a partir de su base de clientela. En el trimestre se produce un incremento del 2,2%, cuyo origen está en el crédito en sala del Comité de Activos y Pasivos (COAP) y en la inversión crediticia de América del Sur.

Por su parte, el riesgo de participaciones, referido básicamente a la cartera de Participaciones Industriales y Financieras, a la participación en el grupo CNCB y al consumo de capital económico de los fondos de comercio, mantiene estable su proporción con respecto al total de riesgos (19,4%).

El riesgo estructural de balance, originado tanto por la gestión del riesgo estructural de tipo de interés como por la de tipo de cambio, representa un 7,9% del total y experimenta un incremento del 5,3% en el último trimestre.

El riesgo operacional se incrementa un 2,4% y sitúa su peso relativo en el 5,8%, mientras que el riesgo de inmovilizado, con un descenso del 17,0% por el incremento de las provisiones constituidas, supone un 5,3% del consumo total.

Por último, el riesgo de mercado, de menor relevancia dada la naturaleza del negocio y la política de BBVA con apenas posiciones propias, reduce su peso relativo en el trimestre y se sitúa en el 2,5%.